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Unicorn, einer der fünf weltbesten Agenten und ein skrupelloser Mörder, plant einen Anschlag auf einen Minister. Das Attentat schlägt fehl, und es gelingt den „New Avengers“, Unicorn in Paris zu stellen, der allerdings bei der Schießerei ums Leben kommt. Unicorns Gang kidnappt einen Prinzen und will die Geisel gegen ihren Chef einlösen. Steed täuscht den Gangmitgliedern vor, dass Unicorn noch lebt. Es kommt zum geplanten Geiselaustausch, doch die Verbrecher haben den Prinzen als lebende Bombe präpariert …